USDT 永续合约 · 多周期共振 · 全自动执行
一套只做多头的加密永续趋势突破系统。高周期通道先判定市场处于趋势还是震荡，只有方向明确时才允许低周期的突破信号生效；入场前再要求价格回踩确认，避免在冲高末端追入。每一根 K 线的决策，包括被拒绝的，都写进数据库，可逐笔复盘。
以下所有收益、回撤与胜率都是 380 天历史数据回放的结果，不是已实现的账户业绩。回测已计入手续费、资金费与止损滑点，止损按 K 线最高最低价触发，与实盘执行方式一致；但它无法复现真实成交的流动性、延迟与极端行情下的滑点。参数在历史数据上经过多轮筛选，存在过度拟合的可能。
方法
信号必须依次通过市场状态、突破扳机、入场时机、信号质量、第二道质量门、事件回避与资金约束六层判定。任一层不过，就只留下一条带原因的决策记录，不开仓。横盘期因此会长时间空仓。
用高周期的突破通道与波动率通道共同判定当前是趋势还是震荡。判为震荡时，低周期的任何突破信号都被直接否决。
每个交易时段开盘后，由历史波幅推出一组当日固定的买卖轨道。价格收于轨道之外才算有效突破，盘中穿越不算。
突破成立后不立即追入，要求价格回落到短周期均线附近的容许带内才下单。带外的突破会被放弃，而不是以更差的价格成交。
把趋势确信度、突破深度、回踩精度与量能扩张合成一个 0–1 的质量分，低于门槛不开仓。分数与各分量都随决策一并落库。
另一套分数复核第 04 道门放行的信号。它由一个较大的因子库先归约成相互独立的簇之后构成——这样任何一群高度相关的拥挤因子都无法主导投票。它只有一种权力：否决，永不提拔。落在它最弱区间的信号被剔除，该标的随即空出，留给下一根通过全部门的 K 线。
美联储议息等高影响事件公布前的固定窗口内，既不开新仓也不加仓。内置日历，临近用尽会自动告警。
先定止损位置，再由「本笔愿意承担的风险」反推张数，而不是先定张数。单笔风险、单仓风险、单标的保证金占比与总敞口四重上限依次裁剪。
第 04 道门用信号自身的入场几何形态打分。第 05 道门是在把一个大得多的因子库对照真实盈亏做过测量之后加上的，两个发现决定了它的形态。
候选因子中有很大一部分坍缩进同一个高相关簇：在本系统的持仓尺度上，“趋势强度”与“价格伸展”其实是同一个量的两种量法。对整个因子库做朴素等权投票，等于把大部分权重交给那一个拥挤的簇。所以因子库先被归约成相互独立的簇，权重按簇分配而不是按因子分配。
让新分数替换原分数的那些设计——即新分数既能否决也能放行——全部更差。逐笔归因给出了原因：这些设计剔掉的交易确实低于平均，但它们换进来的交易价值接近于零。否决有技能，放行没有。因此上线的这道门只能否决。
每个标的同时只持一仓，所以被否决并不减少参与度——它让该标的空出来，该标的上下一根通过全部门的 K 线接走这个位置，通常在一小时之内。这也是它与“按固定时钟延迟入场”本质不同的地方，后者单独测过，明显有害。
收益在最弱的市场状态下提升最大，在最强的状态下基本中性。在本页这个窗口上，它把最大回撤压低约七个百分点，同时成交笔数略少。
准入标准在跑之前就定死，不是事后挑的。
与同等成交笔数的随机否决对照比，而不只是与旧配置比。更挑剔本身就能降低回撤，没有这个对照，一个只是少交易的设计会被误认为是交易得更好的设计。
在零重叠窗口上评分，其中一个窗口因为结果被单笔交易主导而被取消排序资格。优势主要来自某一笔或某一个标的的设计，被当作假象而不是发现。
不合格的方案被丢弃，而不是回去调参。有几套分数对旧配置看起来不错，但没过随机否决对照而被放弃——其中包括事前最被看好的那一套。
工程
实盘与回测共用同一套引擎代码，同一份配置既能回放历史也能驱动实盘，因此回测结论可以逐根 K 线对齐验证。
不只记录成交。每根 K 线、每个标的都写一条决策记录，含质量分各分量与被拒绝的原因。任何一次「为什么没开仓」都能回答到具体那一层。
行情通道断线自动重连并补齐缺失的 K 线；持续中断超过阈值触发熔断停止开仓；短暂抖动做去抖处理，不产生噪声告警。
空仓时持续比对账面权益与交易所实际余额，不一致立即告警。漏记成交、手续费或资金费会在一分钟内被发现，而不是月底对账时。
初始止损以委托形式挂在交易所，程序崩溃、断网或重启都不影响它生效。重启后自动接管既有持仓，不重复下单。
单笔风险、单仓风险、单标的保证金占比、总敞口四层上限在下单前裁剪张数。触顶时记录被裁剪的原因，而非静默缩单。
每次配置调整都带证据记录：改前改后的回测对比、样本窗口与判定依据，一并进版本库。没有「凭感觉调一下」。
回测结果
手续费、资金费与止损滑点全部计入；止损按 K 线最高最低价触发，与实盘执行方式一致。下列数值均已归一化，不含账户规模信息。
占期初本金百分比，按成交净利汇总、资金费前口径，合计 300.95%；扣除整段资金费后即总收益 293.24%。两个月贡献了全部利润的约三分之二。
各标的占总利润比例，按贡献排序、已匿名，合计 100%。
最好的两个月合计占全部利润的 65.7%，其余 12 个月里有 4 个月为负。按标的看是同一形态：贡献最大的单一标的占总利润的 35.6%，其中 3 个标的为负。
这说明收益来自少数强趋势行情，而不是稳定的每日积累。横盘期会长时间不开仓——实盘曾连续六天没有任何入场。任何把年化收益线性外推到月度或周度的算法都是错的。
| 指标 | 数值 | 指标 | 数值 |
|---|---|---|---|
| 样本长度 | 380 天 | 交易笔数 | 396 |
| 总收益 | +293.24% | 胜率 | 44.62% |
| 年化 | 272.6% | 盈亏比 | 1.95 |
| 最大回撤 | 29.47% | 利润因子 | 1.57 |
| 止损了结 | 22 笔 / 5.9% | 其余出场 | 350 笔 |